花旗银行放弃发币，6 千亿跨境支付「蛋糕」难啃

2008 年 11 月 24 日，美国财政部、联储局和联邦存款保险公司向花旗集团注资 450 亿美元，财政部与美国联邦存款保险对花旗集团房屋抵押贷款、商业房地产贷款在内的总计 3060 亿美元债务提供担保。美国政府取得 7.8% 股权，跃升至花旗集团单一最大股东。

2008 年，花旗在全球共有约 38 万名员工，分散在 106 个国家，其员工数量比美洲银行多 80%。10 年后，花旗员工只剩下 20.4 万名。

而且，根据金融时报，2018 年花旗集团投资银行业务主管 Jamie Forese 称，计划未来五年内，裁剪 8000 名科技与管理员工，这占了这类职位的四成。

“肥胖而难以自控”，这是媒体对花旗集团彼时处境的判断。

花旗集团的口号标语在 2008 年从 “Let's get it done”（让我们把事情解决）变为 “Citi Never Sleeps”（永不歇息），这背后或许是隐隐昭示了其防守用意。

而今，摩根大通常被提作摩根集团，而早已升级的花旗集团却还是人们口中的花旗银行。

花旗银行曾长期占据全球银行榜首的位置，据英国《银行家》杂志 2000 年度银行排名，花旗银行排名第一，摩根排名第五，而到了2018年，摩根排在第五，花旗落在第八位。

两者早已今非昔比。“J.P.摩根公司的世界远离大通银行或花旗银行之类凡夫俗子的尘嚣，它用皮革软椅、座钟和擦得铮亮的黄酮灯具吸引着富人。” 罗恩.彻诺在《摩根财团》中如是写道。

如今花旗拾起区块链，更像是通过区块链的自赎之旅。

发币的夭折无疑是花旗尝试区块链的一次重创。一边是摩根大通 JPMcoin 狂欢庆贺，一边是 Citicoin 黯然离场。

在此危情下，花旗为什么发币？为什么放弃发币？这些问题对于世人来说都是待解的谜题。

争抢 6 千亿跨境支付

Citicoin 曾见证了花旗想要分羹银行跨境支付清算市场的野心。

在传统金融跨境支付清算领域，SWIFT（环球同业银行金融电讯协会）几乎占据了垄断地位。1973 年 5 月，为了提高国际间支付清算效率，来自美国、加拿大及欧洲 15 个国家总共 239 家银行宣布成立 SWIFT。目前 SWIFT 使用者遍及世界 200 多个国家及地区，为超过 1.1 万家银行和其他金融机构提供服务。

但另一边，SWIFT 因其效率低、时间长、费用高等弊端被广为诟病。跨境汇款的成本高昂，平均每个汇款人承担手续费达 7.68%，主要成本源于银行汇款手续费和 SWIFT 电报费用。

跨境支付是门大生意。根据世界银行报告，2018 年全球汇款预计增长 3.4% 至 6160 亿美元。

早有银行在跨境支付这块进行区块链布局。

2017 年 2 月 24 日，招商银行宣布，该行已将区块链技术应用于全球现金管理领域的跨境直联清算、全球账户统一视图以及跨境资金归集这三个场景。

2018 年 6 月 25 日，香港版支付宝 AlipayHK 上线基于电子钱包的区块链跨境汇款服务，其用户可以通过区块链技术给菲律宾用户转账。

花旗显然并也不愿错过跨境支付这块千亿美金市场。目前花旗全球速汇通业务可以解决全球花旗账户之间外币瞬间到账、手续费全免的问题。但花旗银行外部，跨境支付依然是亟待开垦的市场。

假如 Citicoin 成功发行，改造支付清算领域，这将是花旗银行弯道超车的一把利器。

事实上，花旗的区块链布局要比大多数银行都要早。

“我们（在区块链）的大多数努力都集中在支付方面，贸易可能是第二名。”早在 2015 年接受英国国际商业时报的采访时，花旗创新实验室负责人肯·摩尔就曾表示。

但愈渐保守的花旗对于区块链似乎始终没有十足的把握。

从 Citicoin 初推出至今，花旗几乎从未对外公开过有关 Citicoin 的详细运作消息。初推出时，花旗方面只是模糊地披露，已经构建了三个区块链和一个测试货币来运转有关改善支付清算领域的业务，并积累了一支”技术精湛”的技术团队。

而团队成员究竟是谁、团队成员数量有多少等关键信息，花旗始终没有对外做出过具体披露。

“花旗缺乏在区块链领域长远的眼光，而摩根在 JPMcoin 在推出前，提前做了很多上下游的布局。”一知情人士向记者如此评价。

摩根大通确实要激进和大胆得多。

2016 年，摩根大通就与 EthLab 合作推出了自己的私有链 “Quorum”。基于 Quorum，摩根大通推出了银行间的支付平台 IIN（Interbank Information Network）。

在原有 IIN 的方案下，已有 185 多家银行在其平台注册，而 JPMcoin 则可以直接在 IIN 上落地应用，成为 IIN 平台上 185 多家银行可使用的结算货币。

一位接近摩根大通的人士这样评价：“摩根大通的思路很清晰，先把 IIN 网络搭好了，然后平台里大量的合作伙伴成员会更愿意去使用 JPMcoin，效用也就更好了。但我没有看到 Citicoin 的清晰思路。”

也就是说，花旗银行在公布要做 Citicoin 后，并未给 Citicoin 拓展更多的应用场景。甚至也没有想清楚，区块链和 Citicoin 的核心竞争优势究竟在何。

2015 年花旗 Citicoin 初披露时，花旗创新科技实验室负责人肯·摩尔也印证了这一事实：“数字化支付和交易方面的广泛工作涉及五大领域，区块链只是其中之一……分布式账本技术方面，花旗集团并没有考虑 40 家或 50 家不同的公司，而是将重点放在了 4 至 5 家。”

对于宣布放弃 Citicoin 计划，花旗创新实验室负责人 Gulru Atak 的对外发言的解释是：要彻底改变一个使用区块链技术的跨境支付网络，就必须让全球所有银行都参与进来。

2017 年，花旗银行与纳斯达克合作推出 “CitiConnect” 计划，旨在简化私人证券支付，和 JPMcoin 有许多相似之处。但并无太大声响。

花旗的确没能拉拢全球的银行，甚至也没有打造出自己的联盟生态。

如果说，2015 年时，花旗区块链征途面前的最大对手不过只是 SWIFT ，而到了 2019 年，市场已发生了巨变。花旗面前的竞争对手，不仅仅是 SWIFT 一家，还有这 4 年来慢慢兴起的数字货币、区块链支付项目瑞波以及入局支付清算领域的摩根大通 JPMcoin。

对于花旗放弃发币事件，前人行区块链专家洪蜀宁认为，在同样的范式下，“老二”挑战“老大”是很难成功的，花旗如果想要再在支付清算领域上发力，只有研究出如比特币等数字货币的全新范式才有可能成功打出差异化。

即便摩根大通布局晚，其却抢先花旗出手建立生态系统，拉拢参与者建立联盟，再基于摩根大通庞大的资金支持和创新能力等优势，花旗在支付清算上的先发优势反而被打得所剩无几。

一业内人士向记者分析称，从市值、资产规模等多方面综合考虑，花旗和摩根大通几乎不在一个梯队上。在这场银行发币的竞争中，无论是业内的号召力还是自己实力，花旗难以匹敌摩根大通。

“发行货币的基础是信任，法定货币是因为有国家兜底，而如果银行发币，也得要银行的强大背景作为支撑。”上述业内人士称，在信任这一点上，差点破产的花旗比不上实力雄厚的摩根。

花旗的区块链下半场

花旗放弃发币后，“未来肯定会继续探索区块链技术，尤其是在贸易融资等更务实的应用场景”，花旗创新实验室负责人 Gulru Atak 透露。

（编辑：温州站长网）

【声明】本站内容均来自网络，其相关言论仅代表作者个人观点，不代表本站立场。若无意侵犯到您的权利，请及时与联系站长删除相关内容!